Paratic Piyasalar Mobil Uygulama Icon
Paratic Haber: Ekonomi, Finans RSS Interactive
İNDİR

Temettü Nedir? Nasıl Alınır? En İyi Temettü Hisseleri

Kâr payı olarak da bilinen temettü, hisse senetlerinin en iyi özelliklerindendir. Gelin temettü nedir, nasıl alınır detaylarıyla öğrenelim:
Temettü Nedir? Nasıl Alınır? En İyi Temettü Hisseleri
Son Güncelleme: 
Yorum

Bir yatırımcı hisse senetlerine yatırım yaparak değer kazancından kâr etmek ister. Ancak hisselerin dikkat çekici bir kazanç yöntemi daha vardır. Temettü yani kâr payı, hisse senedi yatırımcısının elde ettiği bir diğer kazançtır. Yani normalde hisse fiyatındaki değişimlerden elde edeceği kazanca ek olarak, belli dönemlerde dağıtılan temettülerden de bir kazanç sağlanmış olunur.

Temettü hisse senetleri için son derece önemli bir konudur. Yatırımcıya fazladan getiri sağladığı gibi şirkete de güveni artırır. Çünkü temettü dağıtan şirketler yatırımcılar tarafından daha fazla tercih edilir. Buna bağlı olarak da şirkete duyulan güven ve itibar artar.

Şimdi temettü nedir, nasıl alınır ve hesaplaması gibi konuların detaylarına bakalım:

Temettü Nedir?

Temettü, bir şirketin elde ettiği dönemlik kârdan nakit veya hisse senedi olarak ortaklarına pay vermesidir. Bu nedenle temettü, kâr payı olarak da anılır. Ayrıca hisselerin sahiplerine tanıdığı haklardan birisidir.

Yıl sonu bilançosuna göre belirlenen temettü, bir şirketin kârlılığı ile ilgilidir. Yani bir şirket yıl sonunda zarar açıkladıysa ödenecek bir temettüsü de olamaz. Üstelik bir şirket yılı kârla bitirmesine karşın yine temettü ödememeyi seçebilir. Bir zorunluluk değildir, ancak temettü veren şirket hisseleri diğerlerine göre daha fazla ilgi görür.

Yıllık net dönem kârına göre belirlenen temettü, kârdan vergilerin ve diğer giderlerin düşülmesinin ardından kalan kısmın yüzde 20’sinden az olmayacak şekilde belirlenir.

Burada bilinmesi gereken kavramlardan birisi temettü oranıdır. Bu kavram, şirketin temettü olarak dağıttığı toplam tutarın, ilgili dönemde elde edilen toplam kârın yüzde kaçına denk geldiğini gösterir.

Temettü Oranı HesaplamaŞirketin temettü verimliliği de burada bilinmesi gereken bir konudur. şirketin piyasa değerine kıyasla ne kadar kâr payı dağıttığını ifade eder. Bir başka deyişle hisse başına alınan temettünün, hisse fiyatının ne kadarına denk geldiğini gösterir.

Yatırımcılar açısından temettü ekstra kazanç demektir. Ancak uzun vadeli yatırımcılar için daha büyük bir anlama sahiptir. Yani bir hisseyi elinde 1 haftadır bulunduran kişi ile 5 yıldır bulunduran kişi temettüden farklı faydalar alır. Buna temettü verimi denir.

Temettü Verimi HesaplamaHisseyi sırf temettüden faydalanmak için 1 hafta önce alan kişi, normal bir getiriye sahip olabilir. Ancak ilgili hisseyi 5 senedir portföyünde taşıyan yatırımcı, her yıl ödenen temettünün etkisiyle gelirini normal bir yatırımcıya göre daha fazla artırma şansına sahip olmuştur.

Temettü ne demek anlattığımız videomuzu da izleyin:

Temettü Nasıl Alınır?

Temettü almak için her şeyden önce kâr payı dağıtacak şirketin hisselere sahip olmanız gerekiyor. Hatta temettü dağıtımının yapılacağı günün sabahına kadar o hisseyi portföyünüze eklerseniz bu haktan yararlanabilirsiniz. Yani temettü dağıtacak hisseyi, açıklanan tarihten önce portföyünüze eklediğiniz zaman temettüden otomatik olarak yararlanmış olursunuz.

Örneğin şirket 21 Mayıs’ta temettü ödeyeceğini açıklasın. Siz 20 Mayıs’ta bu hisseyi alarak temettü  alma hakkına sahip olursunuz.

Alacağınız temettü miktarı ise sahip olduğunuz hisse senetlerine oranla hesaplanır. Yani temettü, tüm pay sahiplerine payları oranında dağıtılmaktadır.

Temettü ödeme tarihi genel kurulun onayının ardından açıklanır. Ülkemizde Kamuyu Aydınlatma Platformu (KAP) üzerinden bu duyurular herkesle paylaşılır.

Peki, temettü ödemesi nereye yatar?

Açıklanan tarihte temettü ödemesi borsa hesaplarınıza gönderilir ve 2 iş günü içerisinde işlendiğini görürsünüz. Eğer temettü nakit değil, bedelsiz hisse şeklinde dağıtılacaksa yatırım hesabınıza doğrudan aktarılır.

Temettü Dağıtımı Nasıl Yapılır?

Temettü Dağıtımı Nasıl Yapılır?Temettünün dağıtılması işlemi 3 farklı şekilde yapılmaktadır. Bunlar; nakit, hisse senedi ve bu ikisinin karışımı şeklindedir. Yani bir kısmı nakit, diğer kısmı hisse senedi olarak dağıtılabilir.

Bedelsiz sermaye artırımına giden şirketler ise temettüyü hisse senedi olarak dağıtırlar. Böylece şirketin piyasa değeri üzerinden yatırımcılara hisse dağıtılır.

Eğer şirket, hisse senedi piyasasında işlem görmüyorsa ilk temettüsünü nakit olarak yapmak zorundadır.

Ödemeler genellikle Mayıs ayının sonuna kadar yapılmaktadır. Çünkü anonim şirketlerin temettü ödemesi için hesap dönemini takiben 5. ayın sonuna kadar vakti vardır.

Kâr payı dağıtımı, bir şart değildir. Ancak şirketin tercih edilmesi ve bilinirliği adına önemli bir eylemdir. Şirketler politikalarına göre temettü dağıtım kararı alırlar.

Temettü Hesaplaması Nasıl Yapılır?

Fazlasıyla merak edilen bir konu olduğu için temettü hesaplama örneği vermek istedik.

Bir şirketin yüzde 40 temettü ödemesi yapacağınız düşünelim. Siz de ise bu şirketin 100 tane hissesi var.

Hisseler nominal değerle ölçülür ve borsada bu değer 1 TL’dir. Buna bağlı olarak hisse başına 40 kuruş temettü alırsınız.

Elinizde 100 tane hisse olduğu için toplamda 40 TL temettü ödemesi almış olursunuz. Ancak burada bilmeniz gereken önemli bir nokta vardır. Hisse senedinin fiyatı, pay başına temettü kadar düşecektir.

Yani elinizdeki hissenin fiyatının 10 lira olduğunu varsayalım. Bu durumda 9,6 liradan işlem görmeye başlayacaktır.

Bir başka örneğe daha göz atalım:

Temettü Hesaplaması Nasıl Yapılır?Sermayesi 100 milyon lira olan ve toplamda 10 milyon lira temettü açıklayan bir şirket, nominal değerli her bir hisse senedine 10 kuruş ödeme yapacaktır. Elinizde 500 adet hisse olduğunu varsayarsak, 50 TL temettü alırsınız.

Elbette bu kazancınız da vergiye tabiidir. Bireysel yatırımcılardan yüzde 15 stopaj vergisi kesilerek temettü ödemeleri hesaplarına geçer.

Temettü almak için dağıtımın yapılacağı günden bir gün önce hisseyi almış olmanız yeterlidir. Ancak temettü ödemesinin ardından hissenin fiyatının düşeceğini unutmamalısınız.

O zaman bu işin kârı nedir diye merak edebilirsiniz. Temettü ödemesi, hisseye uzun vadede yatırım yapan kişiler için avantajdır. Diğer türlü kısa vadede bir avantaj sağlamamaktadır.

Kâr Payı Hakkının Yasal Olarak Düşme İhtimali Var mıdır?

Borçlar kanunu kapsamında 818 sayılı kanun hükmünde 5 yıl boyunca alınmamış olan kar payının düşme ihtimali vardır. Bu kanun SPK’nin mevzuatları içerisinde de vardır. Bu nedenle bu gibi bir durumla karşılaşıldığında hakkınızı aramak için yargı yoluna başvurabilirsiniz.

Sadece kar payı hakkı için değil, aynı durum rüçhan hakkı için de geçerlidir. Borsa dışında halka açık olarak işlem gören anonim şirketlerin ortakları bu haklarını minimim 20, maksimum 120 gün; borsa da işlem görenler ise en az 15, en fazla da 60 gün içerisinde rüçhan hakkını kullanması gerekir.

Bu haklar ne başkasına devredilebilir ne de bu sürelerin dışında kullanılabilir. Bu gibi hususları bilmenizde fayda vardır.

Hisse Senetlerinde Temettü Garantisi Var mıdır?

Nasıl ki hisse senetlerinde sabit bir getirisi söz konusu değilse temettü için de aynı şeyi söyleyebiliriz. Çünkü şirketlerin zarar etme ihtimali vardır. Bu yüzden de yatırımcılara önceden temettü dağıtımı hakkında garanti verilememektedir.

Biliyorsunuz ki şirketin net geliri üzerinden yedek akçe, vergi gibi kesintiler yapılır. Bunun sonucunda da minimum %20’lik kısım üzerinden dağıtım işlemleri gerçekleştirilir. Bu nedenle herhangi bir rakamın belirtilmesi yanlış olacaktır.

Temettü dağıtımlarının dışında avans da mümkündür. SPK’nin tebliğinde yazan şartlara uyum sağlayan yatırımcılara, dönem aralarında kar payı avansı verilebilmektedir.

En İyi Temettü Hisseleri

Son olarak en iyi temettü hisselerine yer vermek istedik. Bu kapsamda son 10 yılın (2013 – 2022) temettü şampiyonu 10 şirketini sizlerle paylaşıyoruz.

ŞİRKET ADI BORSA KODU TEMETTÜ VERİMİ
İş Yatırım Ortaklığı ISYAT %135,4
Creditwest Factoring CRDFA %89,4
Panora Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı PAGYO %79,3
Akmerkez Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı AKMGY %78,7
Ereğli Demir ve Çelik Fabrikaları EREGL %73,4
İş Yatırım ISMEN %67,7
Aksa Akrilik AKSA %67,4
İskenderun Demir ve Çelik ISDMR %65,3
Yeni Gimat Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı YGGYO %64,7
Pınar Entegre Et ve Un Sanayi PETUN %60,3
Aygaz AYGAZ %59,1
Tofaş Türk Otomobil Fabrikası TOASO %58,7
Pergamon Status Dış Ticaret PSDTC %58,5
Doğuş Otomotiv DOAS %57,7

Yukarıdaki hisseler 2013 ile 2022 yılları arasında toplam yüzde verim bakımından temettü hisseleri olarak sıralanmaktadır.

Şirketlerin temettü geçmişlerini inceleyerek ve uzun vadeli bir yatırım stratejisi benimseyerek bu hisselerden oluşan bir portföye yatırım yapabilirsiniz. Böylece uzun vadede normal bir yatırımcıya göre daha iyi bir kazancın sahibi olabilirsiniz.

Size daha iyi hizmet verebilmek için Yasal Mevzuat çerçevesinde, veri politikalarımızda belirtilen amaçlarla sınırlı olmak üzere çerezler (cookies) kullanıyoruz. Detaylı bilgi ve izin iptali ile ilgili olarak Gizlilik Politikamızı inceleyebilirsiniz.

Ayrıntılar
Aklında yatırım fikri varsa harekete geç!
GCM Yatırım - Ödüllü ve Lisanslı Yatırım Kuruluşu
Sponsorlu