Anadolu Efes (AEFES) için tavsiyeler endeks üstü getiriye işaret ederken, bir yenisi Ak Yatırım tarafından paylaşıldı. Bugün yayımlanan strateji raporunda hisseleri değerlendiren analistler, hedef fiyatı yukarı yönlü revize etti.
Ak Yatırım analistleri tarafından 245 lirada bulunan hedef fiyat 319 liraya yükseltildi. Analistler tavsiyeyi Endeks Üstü Getiri olarak korurken, yüzde 41 oranında getiri potansiyeline işaret etti.
Şirket için önemli gelişmelere de yer veren analistler, AB-InBev’in Rusya ve Ukrayna operasyonlarının satın alınmasına dikkat çekti. Yüzde 50 hisse alımı için anlaşma imzalanmasına rağmen bu anlaşmanın Rus otoritelerce onaylanmaması vurgulandı. Analistler yine de sürecin olumlu sonuçlanması konusunda inançlı olduklarını ifade ettiler.
Analistler, “Satın alım anlaşması ile Anadolu Efes’in sahiplik oranının yüzde 100’e çıkarılması ve karşılığında satın alınan varlığın belirli bir dönemdeki yıllık nakit akışının AB-InBev ile eşit paylaşımı planlanıyordu. Potansiyel bir anlaşmayı, AB-InBev’in Rusya’dan çıkma stratejisi nedeniyle cazip değerleme ile gerçekleştirebileceği, azınlık payını ortadan kaldıracağı ve şeffaflığı artıracağı ve Efes’in Rusya pazarındaki konumunu güçlendireceği için pozitif olarak değerlendiriyoruz,” ifadelerini kullandılar.
Aracı kurum olağanüstü geçen iki yılın ardından 2024 yılının normalleşme yılı olduğuna da dikkat çektiler. Genel olarak şirket için tahminlerinin şirketin öngörülerine büyük oranda benzerlik gösterdiğini söyleyen analistler, yılın ikinci yarısında yıllık bazda yüzde 1,5 hacim büyümesi, yüzde 43 TL bazında satış büyümesi ve 90 baz puan marj daralması öngörüyorlar.
