GCM Yatırım, Türkiye Sınai Kalkınma Bankası (TSKB) için hedef fiyatını koruduğunu ve hisseyi model portföyde tutmaya devam ettiğini açıkladı.
TSKB, 2026 yılının ilk çeyreğinde güçlü finansal performans sergileyerek konsolide olmayan verilere göre toplam aktif büyüklüğünü yıllık bazda %33 artırarak 346,4 milyar TL’ye yükseltti. Kur etkisinden arındırılmış kredi portföyü ise %34 artışla 254,85 milyar TL seviyesine ulaştı.
Bankanın aynı dönemde yaklaşık 2,86 milyar TL net dönem kârı elde ettiği ve %25,6 özkaynak kârlılığına ulaştığı bildirildi. Net faiz marjı çeyreklik bazda %6,27 seviyesinde korunurken, sektör ortalamasının üzerinde kârlılık performansı dikkat çekti.
Değerlendirmede ayrıca takipteki kredi oranının %2,17’ye gerileyerek önceki döneme göre iyileşme gösterdiği vurgulandı. Bu durumun, ayrılan karşılıklarla birlikte aktif kalitede görece bir toparlanmaya işaret ettiği ifade edildi.
GCM Yatırım, faiz indirimlerinin ertelenmesi ve kredi kanallarındaki sıkılaşma ortamında bankanın büyüme trendini sürdürebileceğini belirtti. Bu çerçevede hedef fiyat 25,26 TL seviyesinde korunurken, TSKB’nin model portföyde tutulmaya devam ettiği açıklandı.
kolayca yatırım yapın
