Alnus Yatırım, Doğuş Otomotiv (DOAS) için hedef fiyatını 305,48 TL’den 295,75 TL’ye düşürdü. Kurum, hisse için “AL” tavsiyesini ise korudu.
Bugün yayımlanan “güçlü maliyet artışları; faaliyet kâr marjlarını baskılamıştır” başlıklı raporda, Doğuş Otomotiv’in 2025 yılında sınırlı hasılat büyümesi elde ettiği belirtilirken, 2026 ve 2027 yıllarında sırasıyla yüzde 10 ve yüzde 20 hasılat artışı beklendiği aktarıldı. Maliyet ve faaliyet giderlerinde ise sınırlı iyileşmeler öngörüldü.
Değerleme çalışmasında İndirgenmiş Nakit Akımları (İNA) yöntemi yüzde 100 ağırlıkla kullanıldı ve şirketin hedef piyasa değeri yaklaşık 65,06 milyar TL olarak hesaplandı. Alnus Yatırım, hedef fiyattaki aşağı yönlü revizyona rağmen hisse için devam eden yüksek getiri potansiyelini (yüzde 35,05) vurgulayarak tavsiyesini “AL” olarak sürdürdü.
kolayca yatırım yapın
