MLP Sağlık (MPARK) tarafından 2Ç25 dönemine ilişkin finansallar yayımlandı. Şirketin operasyonel sonuçları piyasa beklentileriyle uyumlu geldi. 958 milyon TL net kâr beklentisine karşılık 1.045 milyon TL net kâr açıkladı. Net kâr yıllık bazda yüzde 26 daralmaya işaret etti.
Ak Yatırım tarafından yorumlanan bilançoya dair, tek seferlik negatif şerefiye kazancı hariç şirketin net kârının yıllık yüzde 27 arttığı belirtildi.
2Ç25 döneminde 2.809 milyon TL olan piyasa beklentisine paralel 2.897 milyon TL FAVÖK açıklanırken, Ak Yatırım beklentilerinin üzerinde gerçekleşen vergi giderine rağmen beklentilerinin üzerinde gerçekleşen parasal kazancın beklentilerinin üzerinde net kâra neden olduğunu söyledi.
FAVÖK marjının artan personel ve doktor giderleriyle 2Ç25’te yıllık 0,2 puan daraldığı görülürken, net borç/FAVÖK oranının bir önceki çeyrekteki 0,6x seviyesinden 2Ç25’te 0,7x’e yükseldiği belirtildi. İşletme sermayesi/net satışlar oranının ise bir önceki çeyrekteki yüzde 4,6 seviyesinden 2Ç25 döneminde yüzde 3,6’ya gerilediği ifade edildi.
Ak Yatırım analistleri, “Açılışta nötr piyasa tepkisi bekliyoruz” derken, makro ve işletme sermayesi tahminlerindeki değişikliğe işaret ederek 12 aylık hedef fiyatı 500 TL’den 535 TL’ye yükselttiler. Endeks Üzeri Getiri tavsiyesini ise korudular.
kolayca yatırım yapın
