Hitit Bilgisayar (HTTBT) tarafından 2025 yılının son çeyreğine ilişkin finansallar açıklandı. Şirket 101 milyon TL net kâr ile beklentileri karşılarken, gelir 450 milyon TL ile 461 milyon TL konsensüs beklentilerin hafif altında gerçekleşti.
Deniz Yatırım tarafından incelenen bilanço sınırlı olumlu olarak değerlendirilirken, olumlu detaylar artan satış geliri ve iyileşen FAVÖK marjına ek olarak korunan nakit pozisyonu olarak belirtildi.
Olumsuz detay ise vergi ile baskılanan net kâr olarak belirtilirken, “Satış geliri, FAVÖK ve net kâr kalemlerindeki büyümelerin eşliğinde, beklentiler paralelinde açıklanan finansal sonuçların hisse performansına sınırlı olumlu yansımasını bekleriz,” değerlendirmesi yapıldı.
Şirketin açıkladığı 2026 beklentileri ise şöyle sıralandı:
- Ciroda yüzde 25 ile 30 aralığında büyüme
- FAVÖK’te yüzde 43 ile yüzde 48 aralığında marj
- Net kârda yüzde 25 ile 30 aralığında marj
- Tekrarlayan gelir oranı yüzde 90 ile 95 aralığında.
Finansal sonuçlar ve beklentiler neticesinde HTTBT için 12 aylık hedef fiyat 77 TL ve öneri AL yönünde korundu.
