Ziraat Yatırım, 2025 ikinci çeyrek bilançosunu paylaşan Ereğli Demir ve Çelik (EREGL) için değerlendirmelerini paylaştı.
Ereğli, 2Ç25’te 805 milyon TL olan beklentilerin üzerinde 1,3 milyar TL net dönem karı açıkladı. Hasılat yıllık bazda yüzde 17,9 oranında azalış göstererek 41,4 milyar TL’ye geriledi.
Satışların maliyeti yüzde 15,1’lik düşüşle 37,5 milyar TL olarak gerçekleşirken brüt kar marjı geçen yılın aynı dönemine kıyasla 3 puan azalarak yüzde 9,3 olarak gerçekleşti.
Üretim tarafında şirketin kapasite kullanım oranları 2024 yılının sonundaki yüzde 89 ve 1Ç25’teki yüzde 79 seviyelerinden 2Ç25’te yüzde 77 oranına geriledi.
Ziraat Yatırım, EREGL için 12 aylık hedef fiyatını 34,75 TL, tavsiyesini “al” olarak korudu. 7 Ağustos’ta BIST 100 endeksinden negatif ayrışan EREGL, günü yüzde 1 düşüşle 27,2 TL’den kapatmaya hazırlanıyor.
