Yapı Kredi Yatırım analistleri, Agesa Hayat ve Emeklilik (AGESA) için şirket güncelleme raporu yayımladı. Raporda hedef fiyat ve tavsiyeyi yukarı yönlü revize ettiklerini açıkladılar.
Şirketin finansal tablolarını ve gelecek beklentilerini ele alan şirket, 12 aylık hedef fiyatı 135 TL’den 165 TL’ye yükseltirken, TUT tavsiyesini AL olarak güncellediğini söylediler. Yeni hedef fiyatın yüzde 41 getiri potansiyeline işaret ettiği de ifade edildi.
Analistler, “hedef fiyatımızı yukarı revize etmemizde beklentilerimizden daha olumlu gelişen operasyonel sonuçlar etkili oldu,” şeklinde değişikliğin nedenini açıkladılar. 2024 net kârından yüzde 4 temettü verimliliği tahmin ettiklerini de belirttiler.
2024’te yüksek TL faiz oranlarına rağmen güçlü hayat sigortası ve beklenen faiz indirimleri sayesinde 2025 yılında reel büyümenin devam etmesini bekleyen analistler, şirketin net kâr tahminini de yukarı yönlü revize etti. Buna göre; 2025 net kâr tahminini beklentilerinden daha olumlu 2024 sonuçları ve olumlu 2025 görünümü sayesinde yüzde 7 yukarı yönlü revize ettiler.
2025 yılında yüzde 43 net kâr artışı tahmin eden analistler, özkaynak kârlılığını yüzde 55 olarak öngördüklerini belirttiler. Söz konusu olabilecek riskleri ise makroekonomik bir oynaklığın BES çıkışlarını hızlandırabileceğini ve bankasürans alanında en düzenlemeler şeklinde sıraladılar.
