Temel Analiz Nedir, Nasıl Yapılır?


98 paylaşım
  Tuğba Nur Doğan

Finans piyasalarında para kazanmak için başlıca konuları bilmeniz gerekiyor. Analizler de öğrenilmesi gereken öncelikli konuların içinde yer alır. Bunun nedeni piyasadaki riskleri öngörmeyi ve engellemeyi mümkün kılmasıdır. Ayrıca kar getirecek araçların sinyallerini vermesidir. Bu yüzden de yatırım yapan kişilerin analizler hakkında bilgi sahibi olması son derece önemli bir konudur. Eğer iyi bir analiz gücüne sahip olursanız; piyasaları kolaylıkla yorumlayabilir, beklentilerinizi karşılayacak oranlarda olan araçlara yatırım yaparak yüksek miktarda para kazanabilirsiniz.

RİSK ALMADAN KAZANÇLI YATIRIMIN SIRLARINI ÖĞRENİN!
BİLGİ ALMAK İÇİN TIKLAYIN.

Borsa ve forex piyasasında işlem gören yatırım araçlarının değerlendirmelerinde kullanılan iki farklı analiz türü bulunmaktadır. Bunlardan birincisi temel, ikincisi ise teknik analizdir ve çeşitli alt dallara ayrılırlar. Temel analizler küresel değişmeleri ve gelişmeleri baz alırken, teknik analizler ise bütünüyle fiyatlarla ilgilidir. Birbirleri ile bağlantılı olan analizlerin beraber kullanılması gerekir. Çünkü değişkenler farklıdır. Bu nedenle birinin sonucuna göre hareket edildiğinde istenilen verim her zaman için yakalanamamaktadır.

Temel analizler, ülkelerin ekonomik yapılarını inceler. Buna bağlı olarak da yatırım araçlarının fiyat eğilim yönleri hakkında düşüşte mi, yoksa yükselişte mi olacağı anlaşılır. Bir ülkenin ekonomik yapısının belirlenmesi için mikro ve makroekonomik etkenlerin verilerine bakılması gerekir. Mikro veriler yurt içi, makro veriler ise yurt dışı ekonomiler ile alakalı bilgi edinmeyi sağlar. Borsa ya da forex hiç fark etmez, yatırım araçlarının değeri bunlar yüzünden değişir. Türkiye’den yatırım yapıyor olsanız dahi ABD, İngiltere veya diğer devletlerde meydana gelen herhangi bir gelişme, fiyatları direkt etki edecektir. Bu yüzden temel analiz nedir, nasıl yapılır bilmelisiniz. Şimdi, bu konuların üzerinde durmak istiyorum:

Temel Analiz Nedir?

Temel Analiz Nedir?Temel analizler finans piyasalarının can damarıdır. Gayri Safi Milli Hasıla (GSMH), enflasyon, işsizlik, tarım dışı istihdam, faiz oranları, sanayi, hizmet, üretici ve tüketici fiyat endeksleri gibi konuların takibini yapmaya yarayan temel analizler kapsamında yer alan göstergeler, yatırımcıların muhakkak ki takibini yapması gereken verilerdir. Böylece gerek dövizlerin, gerek hisse senetlerinin gerekse de endekslerin ve emtiaların fiyatlarında meydana gelebilecek hassas değişimler kolaylıkla fark edilebilir. Bu sayede de beklentiyi karşılayacak miktarlarda yatırım yapılarak istenen kazanca ulaşılır.

Ekonomik, şirket ve sektör analizi konularını kapsayan temel analizler ekonomik takvim uygulamaları sayesinde kolaylıkla internet üzerinden takip edilebilmektedir. Hatta günümüz verileri ile geçmiş verilerin kıyaslaması yapılabilmektedir. Bu sayede piyasanın gidişatı doğru bir şekilde yorumlanabilmektedir. Aracı kurumlarının sağlamış oldukları ekonomik takvim uygulamalarının yanı sıra, finans sitelerinden de aşağıda yazacağım verilerin takibini yapabilirsiniz. Buna göre trendin eğilim yönüne göre hangi araçlara yatırım yapmanız gerektiğini belirleyebilir, sonucundan karlı şekilde ayrılabilirsiniz.

Temel Analizler Nasıl Yapılır?

Temel Analizler Nasıl Yapılır?Ekonomik, politik ve siyasal konuları içeren temel analizleri basit bir şekilde uygulayabilirsiniz. Bu konuda aracı kurumların eğitim araçlarından faydalanmanızı önerebilirim. Analizler üzerine uzmanlar tarafından kaleme alınan kitaplar, aynı bilgilerin hazırlanarak görsele dökülen videoları bu konuda bilgilerinizin artmasını sağlayacaktır. Özellikle dikkat edilmesi gereken özel göstergelerin takibinin hangi aralıklarda yapılması gerektiğini çok daha kolay bir şekilde anlayabilirsiniz. Şimdi, temel analizlerin kapsamında yer alan önemli göstergelere gelin hep birlikte bakalım:

Makroekonomik Göstergeler Nelerdir?

Makroekonomik Göstergeler Nelerdir?Ülkeler hakkında bilgi edinmeyi sağlayan analizlerde; faiz, işsizlik, tarım dışı istihdam oranları, GSMH, enflasyon gibi veriler takip edilir. Bunların hepsinin olumlu yönde artış göstermesi ülkenin ekonomisinin büyüdüğüne, yatırımlarının arttığına işarettir. Bu durum finans piyasalar için de olumludur. Yatırım araçlarının değerinin artış yönünde ilerlemesi beklenir. İşlemler biliyorsunuz ki varsayımlara göre yapılır. Arz ve talebin denge bulmasıyla da fiyatta aşağı veya yukarı yönlü eğilimler görülür. Şimdi, bu veriler nelerdir bakalım:

Faiz Oranları

Para arzının üzerinde etkili olan faiz oranları merkez bankaları üzerinden değiştirilmektedir. Bu oranlar diğer verilerin durumuna bağlı olarak değişir. Örneğin tarım dışı istihdam verileri, işsizlik oranları beklenilen yönde çıkarsa; bankalar faiz arttırım yoluna gidebilmektedir. Finans piyasaları en çok FED ve Avrupa Merkez Bankaları’nın uyguladığı politikalar sonucunda yön değiştirir. Özellikle FED’in faiz oranlarını arttırma yoluna gitmesi pariteler üzerinde olumlu, emtialar için olumsuz yönde etki eder. Bu nedenle birikimlerinizi bu araçlar üzerinden değerlendirmek istiyorsanız, piyasa takibini etkili bir şekilde yapmanız gerekir. Ekonomik takvim uygulamaları sayesinde kolay bir şekilde her ülkede meydana gelen değişimleri takip edebilirsiniz.

Enflasyon Oranları

Normalde elinizde bulunan 10 TL ile 3 kg domates alabiliyorken, 3 kg domates almak için 15 lira veriyorsanız; fiyatlardaki artış enflasyon olduğunu gösterir. Enflasyon piyasada dolaşan para akışına göre belirlenir. Eğer arz ve talep birbirini karşılar nitelikte ise enflasyon olmaz. Enflasyonunun yüksek olması elbette ki yatırımcının alım gücünü düşürecektir. Bu nedenle de yatırımdaki talep düşecektir. Bu yüzden talebin azalması fiyatların düşüş yaşamasına neden olacağı için piyasaları etkili bir şekilde takip etmeniz gerekir. Bu sayede enflasyonun hakim olacağı düşüncesinde olduğunuzda, elinizdeki yatırım araçlarını satış yönünde çıkartırsınız. Enflasyon olduğunda ise daha düşük fiyat seviyelerinden alabilirsiniz. Ama bunun için diğer verilerinde bunu desteklemesi gerekir.

İşsizlik Oranları

Bir ülkede çalışmayan kişi sayısını gösteren orandır. Biliyorsunuz ki oranlar yüksek çıktığında o ülkenin ekonomisi büyüme yönlü olmayacaktır. Bu nedenle de ülke ekonomik anlamda gelişmeyeceği için, tüketicilerin de alım gücü düşecektir. Bu da yatırımları kötü yönde etkileyeceği gibi, araçlar üzerinde de ters etki yaratacaktır. Bir ülkede işsizlik oranları en fazla % 4 – 5 arasında olmalıdır. Örneğin, Amerikan borsaları üzerinden işlemlerinizi yürütecekseniz, ABD’nin işsizlik oran rakamlarını öğrenmelisiniz. Geçmişle kıyaslayarak araçların fiyatları hakkında fikir edinebilirsiniz.

Tarım Dışı İstihdam Oranları

Hizmet, sanayi, ulaşım gibi tarım dışında kalan sektörleri baz alan oranlardır. Özelikle bu oranın takibinin yapılması önemlidir. Çünkü FED’in faiz arttırımına gidip gitmemesi bu oranlara bağlı olarak değişir. Bu oranın yüksek çıkması, doların güçlenmesine sebep olur. Sonuçta finans piyasalarında işlem gören çoğu araca dolar üzerinden yatırım yapılır. Doların güçlenmesi de kazanç elde edilme ihtimalinin artmasına vesile olur.

Gayri Safi Milli Hasıla (GSMH)

Bir ülkenin 1 yıl içerisinde üretmiş olduğu mal ve hizmetlerin karşılığını belirleyen oranlardır. Ekonominin durgun mu, yoksa büyümekte mi olduğunu gösterirler. Tabii canlı ekonomiye sahip olan ülkelerin para birimlerinin değeri daha yüksek olacaktır. Bu nedenle GSMH’nin takip edilmesi şarttır. Bunların dışında perakende satış, konut başlangıcı, endüstriyel üretim, imalat endeksi, tüketici ve üretici fiyat endeksleri de aynı etkiyi yaratır. Bu veriler de makroekonomik göstergelerin içerisinde bulunur. Fakat yukarıda yazdığım değişkenler gibi çok fazla etkileri yoktur. Ama yine de takip edilmeleri önemlidir.

Sektör Analizi Nedir?

Sektör Analizi Nedir?Sektörel anlamda yapılan analizler genellikle hisse senetlerini kapsamaktadır. Bunun nedeni yatırım yapılacak olan hisselerin sektörlerinin farklı olmasıdır. Biliyorsunuz ki bazı dönemlerde bazı sektörler daha revaçta olur. Örneğin; yazın daha çok turizm, ulaşım gibi sektörler popülerdir. Haliyle bu dönemlerde talep yüksek olduğu için şirketlerinde hisselerinin değerinde artışlar meydana gelir.

Borsa yatırımcıları bu durumdan faydalanmak için ileride değer kazanacak senede daha önceden düşük fiyat seviyesinden yatırım yapar. Böylelikle senedin değeri yükseldiğinde satış yaparak aradaki farktan cebini doldurur. Sektör seçimi yapılacağında şirketler arasındaki rekabet koşullarına, satışlara, primlere, karlılık oranlarına, şirketin beklenti oranlarına bakılarak gelişmekte ve büyüme eğiliminde olanların tercih edilmesi gerektiğini söyleyebilirim.

Şirket Analizi Nedir?

Şirket Analizi Nedir?Şirket analizleri de hisse senedi seçimi için yapılırlır. Hisse senedi yatırımı yapılırken dikkat edilmesi gereken en temel hususlar sektör ve şirket seçimidir. Sektör analizinden sonra yapılır. Sektöre karar verdikten sonra aynı faaliyette olan şirketler arasında seçim yapılır. Bunun için şirket analizi uygulanır. Genellikle şirketin bilançosuna, gelir – gider tablosuna, likidite, faaliyet, finansal ve karlılık oranlarına bakılarak hangisini seçmek konusunda karar verilir. Bu konuda ileride performans ve verim açısından değer artışı yaşayacak şirketlere yönelmelisiniz. Özellikle yeni kurulan şirketlerden uzak durmalısınız. Çünkü mevcut durum tam olarak bilinmediği için gelecek hakkında da fikir yürütülmesi zordur. Bu nedenle yüksek risk içerirler. Yukarıda yazmış olduğum noktaları incelediğinizde kolaylıkla kar getirecek şirketleri belirleyebilirsiniz. Bunun için iyi bir finans bilgisine ve analiz gücüne ihtiyacınız olduğunu bilmelisiniz.

Temel analizlerin kapsamında siyasi değişme, gelişme, doğal afetler, savaşlar gibi daha pek çok günlük hayatta sıklıkla gündemde yer alan olaylar da yer alır. Bu yüzden sürekli olarak güncel haberleri takip etmelisiniz. En basitinden bugün Obama’nın aldığı bir karar finansal varlıkların fiyatlarını ters düz edebilir. Ya da Merkel’in uygulamış olduğu bir politika küresel piyasaları olumlu veya olumsuz bir şekilde etkileyebilir. Örneğin, yakın zamanda Brüksel’de meydana gelen terör saldırıları sonucunda en çok dövizler etkilenmiştir. Döviz nedir, yatırımı nasıl yapılır hakkında detaylı bilgilere buradan ulaşabilirsiniz. Eğer bu gibi olayların takibini yaparsanız, hangi varlığın değeri artacak azalacak belirleyebilirsiniz. Buna göre de hassas değişimleri kazanca çevirebilirsiniz.

Sonuç olarak, temel analizler yatırım araçlarının fiyat seviyeleri hakkında ön fikre sahip olmaya yarar. Bu nedenle hem riskleri önlemek hem de kar getirecek pozisyonların sinyalinin alınabilmesi açısından finans piyasalarındaki analizler hakkında bilgi sahibi olmanız gerekir. Bunun için ücretsiz eğitimlerden faydalanabilirsiniz. Böylece işin içine girdiğiniz için daha detaylı olarak bilgi sahibi olabilirsiniz. Püf noktaları öğrenebilirsiniz. Ama unutmamalısınız ki temel analizler tek başlarına kullanıldıklarında çoğu zaman doğru sonuçlara ulaşmanızı sağlamazlar. Bunun nedeni teknik analizlerle bir bütün olmalarıdır. Bu yüzden borsa veya forexte her iki analizin etkili bir şekilde takibini ve yorumunu yapmanız sonucunda da fiyat hareketlerini doğru olarak yorumlamanız gerekir. Buna bağlı olarak profesyoneller gibi riskleri dizginleyerek beklentilerinizi karşılayacak seviyeye yükseltmiş, birikimlerinizi kolaylıkla değerlendiriyor hale gelebilirsiniz.

Ücretsiz eğitim almak ve 100.000 dolarlık demo hesap için tıklayın.

Habere Kim Ne Dedi?

0       0

Yorumları görmek için ;

Giriş yap!



Facebook'ta Paratic :

Benzer yazılar